Č. j.: ÚOHS-S0291/2018/KS-25430/2018/840/MWi
Brno 31. 8. 2018
Úřad pro ochranu hospodářské soutěže ve správním řízení sp. zn. ÚOHS-S0291/2018/KS, zahájeném dne 25. 7. 2018 podle § 44 odst. 1 zákona č. 500/2004 Sb., správní řád, ve znění pozdějších předpisů, a § 15 zákona č. 143/2001 Sb., o ochraně hospodářské soutěže a o změně některých zákonů (zákon o ochraně hospodářské soutěže), ve znění pozdějších předpisů, v souladu s § 21 téhož zákona, na základě návrhu účastníka řízení, společnosti INDORAMA VENTURES SPAIN SL, se sídlem Španělské království, Cadiz, Polig Industrial Guadarranque S/N San Roque 11, zastoupené Mgr. Ivanou Halamovou Dobíškovou, LL.M., advokátkou, se sídlem Praha 1, V Celnici 1031/4, na povolení spojení soutěžitelů ve smyslu § 12 a násl. téhož zákona, vydává toto
ROZHODNUTÍ:
Spojení soutěžitelů INDORAMA VENTURES SPAIN SL, se sídlem Španělské království, Cadiz, Polig Industrial Guadarranque S/N San Roque 11, na straně jedné, a KORDÁRNA Plus a.s., se sídlem Velká nad Veličkou č.p. 890, IČO 27758711, na straně druhé, ke kterému má dojít dle § 12 odst. 2 zákona č. 143/2001 Sb., o ochraně hospodářské soutěže a o změně některých zákonů (zákon o ochraně hospodářské soutěže), ve znění pozdějších předpisů, na základě Kupní smlouvy týkající se společnosti KORDÁRNA Plus a.s. a SCORPIUS CAPITAL, a.s., uzavřené dne [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ] mezi společnostmi PROXY – FINANCE a.s., se sídlem Praha 1, Staré Město, Anežská 986/10, IČO 18623174, a PROSPERITA holding a.s., se sídlem Ostrava, Moravská Ostrava, Nádražní 213/10, IČO 25820192, a panem I. F., jako prodávajícími, a společností INDORAMA VENTURES SPAIN SL, jako nabyvatelem, v jejímž důsledku má společnost INDORAMA VENTURES SPAIN SL přímo či nepřímo nabýt akcie představující 100% podíl na základním kapitálu a hlasovacích právech ve společnosti KORDÁRNA Plus a.s., a získat tak možnost tuto společnost výlučně kontrolovat, se dle § 16 odst. 2 téhož zákona
POVOLUJE.
Odůvodnění
1. Skutečnost, že se Úřad pro ochranu hospodářské soutěže (dále jen „Úřad“) spojením zabývá, byla v souladu s § 16 odst. 1 zákona č. 143/2001 Sb., o ochraně hospodářské soutěže a o změně některých zákonů (zákon o ochraně hospodářské soutěže), ve znění pozdějších předpisů (dále též „zákon“), zveřejněna v Obchodním věstníku č. OV01697459 ze dne 30. 7. 2018. Tato skutečnost byla současně zveřejněna na internetových stránkách Úřadu. Ve stanovené lhůtě 5 dnů pro podání případných připomínek a ani později Úřad žádnou námitku k uvedené transakci neobdržel.
2. Při posuzování navrhované transakce vycházel Úřad zejména z návrhu na povolení spojení, dotazníku k povolení spojení, listiny zakládající posuzované spojení, výpisů z obchodního rejstříku, výročních zpráv, jakož i dalších všeobecně známých skutečností týkajících se spojujících se soutěžitelů a spojením dotčených oblastí.
I. Notifikační podmínky
3. K navrhovanému spojení soutěžitelů má dojít na základě Kupní smlouvy týkající se společnosti KORDÁRNA Plus a.s. a SCORPIUS CAPITAL, a.s., která byla uzavřena dne [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ] mezi společnostmi PROXY – FINANCE a.s., se sídlem Praha 1, Staré Město, Anežská 986/10, IČO 18623174, a PROSPERITA holding a.s., se sídlem Ostrava, Moravská Ostrava, Nádražní 213/10, IČO 25820192, a panem I. F., jako prodávajícími, a společností INDORAMA VENTURES SPAIN SL, se sídlem Španělské království, Cadiz, Polig Industrial Guadarranque S/N San Roque 11 (dále jen „INDORAMA“) jako nabyvatelem, v jejímž důsledku má společnost INDORAMA nabýt akcie představující 100% podíl na základním kapitálu a hlasovacích právech ve společnosti KORDÁRNA Plus a.s., se sídlem Velká nad Veličkou č.p. 890, IČO 27758711 (dále jen „KORDÁRNA“), a to částečně přímo, a částečně nepřímo, prostřednictvím nabytí akcií představujících 100% podíl na základním kapitálu a hlasovacích právech ve společnosti SCORPIUS CAPITAL, a.s., se sídlem Brno, Pisárky, Hlinky 49/126, IČO 27758737, která je jedním z akcionářů společnosti KORDÁRNA, a získat tak možnost tuto společnost výlučně kontrolovat.
4. Posuzovaná transakce tak představuje spojení soutěžitelů ve smyslu § 12 odst. 2 zákona, neboť podle tohoto ustanovení se za spojení soutěžitelů považuje rovněž situace, kdy jeden nebo více podnikatelů anebo jedna nebo více osob, které nejsou podnikateli, ale kontrolují alespoň jednoho soutěžitele, získá možnost přímo či nepřímo kontrolovat jiného soutěžitele nebo jeho část, zejména nabytím účastnických cenných papírů, obchodních nebo členských podílů anebo smlouvou nebo jinými způsoby, které jim umožňují takového soutěžitele nebo jeho část kontrolovat.
5. Dále se Úřad zabýval otázkou, zda předmětné spojení splňuje také druhé notifikační kritérium, stanovené v § 13 zákona. Vzhledem k tomu, že celkový čistý obrat všech spojujících se soutěžitelů dosažený za poslední účetní období na trhu České republiky je vyšší než 1,5 miliardy Kč a alespoň dva ze spojujících se soutěžitelů dosáhli každý za poslední účetní období na trhu České republiky čistého obratu vyššího než 250 milionů Kč, je notifikační podmínka stanovená v § 13 písm. a) zákona splněna, a spojení soutěžitelů tak podléhá povolení Úřadu.
II. Charakteristika spojujících se soutěžitelů
6. Společnost INDORAMA je holdingovou společností, která nevykonává žádnou obchodní aktivitu. Tato společnost je součástí podnikatelské skupiny Indorama Ventures Group (dále jen „Skupina Indorama“) a je nepřímo kontrolována společností Indorama Ventures PCL, se sídlem v Thajském království. Skupina Indorama je činná zejména ve třech oblastech, z nichž jednou je oblast výroby a prodeje přečištěné kyseliny tereftalové (PTA),[1] monoethylenglykolu (MEG),[2] přečištěného etylenoxidu (PEO),[3] přečištěné kyseliny izoftalové (PIA),[4] diethylenglykolu (DEG) a triethylenglykolu (TEG).[5]
7. Další oblastí, na kterou se zaměřuje Skupina Indorama, je výroba a prodej PET pryskyřice a PET granulí, přičemž PET granule se používají především na výrobu obalů na nápoje, potraviny, léčiva a potřeby pro domácnost a průmyslové obaly. V této oblasti je Skupina Indorama na území EHP činná prostřednictvím pěti provozů umístěných v Litevské republice, Polské republice, Nizozemském království, Severním Irsku a Španělském království.
8. Třetí oblastí činnosti Skupiny Indorama je výroba a prodej vláken a tzv. nekonečných vláken a tkanin pro různá průmyslová využití, například pro výrobu textilií, nábytku, sanitárního využití, výrobu pneumatik a tzv. mechanického gumového zboží, označovaného dále jako „MRG“, kam patří například automobilové hnací řemeny, dopravníkové pásy a požární hadice. V této oblasti Skupina Indorama vyrábí zejména polyesterové textilní granule, recyklované polyesterové vločky, mono- a bikomponentní polyesterová a polyolefinová vlákna, polyesterová střižová vlákna a textilní a vysokopevnostní nekonečná vlákna a tkaniny vyrobené z nylonu, polyesteru, viskózy, aramidu či hybridů.
9. Na území České republiky působí ze Skupiny Indorama společnost Glanzstoff – Bohemia s.r.o., se sídlem Lovosice, Terezínská 60, IČO 25039253, a to v oblasti výroby viskózových kordových vláken pro pneumatiky, [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ].
10. Společnost KORDÁRNA je celosvětový výrobce a dodavatel technických vláken, nekonečných vláken a tkanin. Tato společnost provozuje závod na výrobu PET vláken v Senici, na území Slovenské republiky, kde vyrábí zejména PET vlákna používaná pro pneumatiky a MRG, a závod na konverzi vláken ve Velké nad Veličkou, kde se vyrábí především kordové tkaniny pro pneumatiky a MRG. Společnost KORDÁRNA dále kontroluje společnost KORDPLAST s.r.o., se sídlem Velká nad Veličkou č. p. 897, IČO 26295547, která poskytuje KORDÁRNĚ čisticí a recyklační služby.
III. Dopady spojení
11. Za účelem zjištění, zda navrhované spojení soutěžitelů nebude mít za následek podstatné narušení hospodářské soutěže, zejména proto, že by jím vzniklo nebo bylo posíleno dominantní postavení spojujících se soutěžitelů nebo některého z nich, Úřad vymezuje relevantní trh, kterým je v souladu s § 2 odst. 2 zákona trh zboží, které je z hlediska jeho charakteristiky, ceny a zamýšleného použití shodné, porovnatelné nebo vzájemně zastupitelné, a to na území, na němž jsou soutěžní podmínky dostatečně homogenní a zřetelně odlišitelné od sousedících území.
12. Při vymezování relevantních trhů v jednotlivých případech spojení soutěžitelů, k nimž dochází podle § 12 odst. 2 zákona, se Úřad zaměřuje na činnosti, které na území České republiky provozuje nabývaný soutěžitel, a z nich pak zejména na ty, které se zároveň překrývají s činnostmi navrhovatelů či na ně vertikálně navazují nebo jim předcházejí.
13. Jak již bylo uvedeno výše, společnost KORDÁRNA celosvětově působí zejména v oblasti výroby PET vláken používaných pro pneumatiky a MRG, a dále v oblasti výroby kordových tkanin pro pneumatiky (vyrobených z PET, nylonu a viskózy) a tkanin pro MRG (vyrobených z PET, nylonu a aramidu, včetně hybridů), a to tzv. konverzí vláken (tj. kroucením, tkaním a namáčením).[6]
14. [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ].[7]
15. Skupina Indorama celosvětově působí především v oblasti výroby a prodeje surovin, jako je PTA, MEG, PEO, PIA, DEG a TEG, dále v oblasti výroby a prodeje PET pryskyřice a PET granulí a v oblasti výroby a prodeje vláken a nekonečných vláken a tkanin vyrobených z různých materiálů. Skupina Indorama vyrábí a dodává zejména vysokopevnostní nekonečná vlákna používaná při výrobě pneumatik vyrobená z PET a nylonu a pro MRG užití vyrobená z PET, nylonu a viskózy. Dále vyrábí a dodává také vysokopevnostní tkaniny používané pro pneumatiky vyrobené z PET, nylonu, viskózy a aramidu (včetně hybridů) a pro MRG použití vyrobené z nylonu, PET a aramidu.
16. Na území České republiky Skupina Indorama působí v oblasti výroby a prodeje PET granulí a PET pryskyřice a v oblasti výroby a prodeje PET vláken pro MRG. Společnost KORDÁRNA pak působí v České republice v oblasti výroby a prodeje kordových tkanin pro pneumatiky vyrobených z PET, nylonu a viskózy a v oblasti výroby a prodeje tkanin pro MRG vyrobených z PET a nylonu. Společnost KORDÁRNA vyrábí také kordová vlákna pro pneumatiky a vlákna pro MRG vyrobená z PET, [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ].[8]
17. Z uvedených skutečností vyplývá, že činnost nabývané společnosti se celosvětově, resp. na území EHP překrývá s činností Skupiny Indorama v oblasti výroby a prodeje tkanin používaných pro pneumatiky vyráběných z PET, nylonu a viskózy, a tkanin pro MRG vyráběných z PET, nylonu a aramidu. Společnost KORDÁRNA vyrábí také PET vlákna používaná pro pneumatiky a PET vlákna používaná pro MRG, avšak celý objem své výroby používá pro konverzi na tkaniny. Činnost spojujících se soutěžitelů na sebe také vertikálně navazuje, neboť Skupina Indorama působí v oblasti výroby PET pryskyřic a granulí, které se používají při výrobě PET vláken používaných pro pneumatiky a PET vláken používaných pro MRG, což jsou aktivity mj. prováděné i společností KORDÁRNA. Další vertikální návazností je návaznost činnosti Skupiny Indorama v oblasti výroby vláken na činnost společnosti KORDÁRNA v oblasti výroby tkanin.
18. Co se týče území České republiky, zde se aktivity spojujících se soutěžitelů horizontálně nepřekrývají. Činnosti Skupiny Indorama a společnosti KORDÁRNA však na sebe vertikálně navazují, když Skupina Indorama prodává v České republice vlákna pro MRG vyrobená z PET a společnost KORDÁRNA je činná v oblasti navazující, tedy v oblasti výroby a prodeje tkanin pro MRG vyrobených z PET.
19. Ve své předchozí rozhodovací praxi se Evropská komise zabývala oblastí výroby a dodávek PET pryskyřice a naznačila možné členění z hlediska dalšího použití na PET pryskyřice pro výrobu lahví, pro výrobu vláken a pro výrobu filmu.[9] Evropská komise se zabývala také oblastí výroby průmyslových vláken a uvedla možné členění na kord pro pneumatiky, technické vlákno a šicí vlákno.[10] Ve vztahu k nylonovým vláknům uvedla Evropská komise ve svém rozhodnutí, že tyto musí být rozlišeny podle koncového užití na vlákna pro textilní užití, vlákna pro podlahové krytiny (koberce) a vlákna pro průmyslové užití.[11] Úřad se předmětnou oblastí doposud podstatným způsobem nezabýval.[12]
20. S ohledem na skutečnost, že posuzované spojení soutěžitelů nevzbuzuje vážné obavy z podstatného narušení hospodářské soutěže, a to ani na území České republiky, ani na území EHP, ponechal Úřad otázku konečného vymezení produktových relevantních trhů v oblastech, v nichž působí spojující se soutěžitelé, otevřenou a zabýval se jednotlivými výše uvedenými oblastmi.
21. Skupina Indorama i společnost KORDÁRNA jsou celosvětovými výrobci a dodavateli svých produktů, přičemž značná část jejich produkce je dodávána na území EHP. Úřad by tedy mohl uvažovat o vymezení geografického relevantního trhu územím minimálně České republiky, případně širším (např. EHP). Avšak s ohledem na skutečnost, že posuzované spojení nevzbuzuje vážné obavy z podstatného narušení hospodářské soutěže při jakémkoli vymezení geografického relevantního trhu, ponechal Úřad otázku vymezení geografického relevantního trhu pro oblasti, v nichž působí spojující se soutěžitelé, také otevřenou.
22. Na území EHP se činnost spojujících se soutěžitelů překrývá zejména ve dvou oblastech, a to v oblasti výroby a distribuce nylonových kordových tkanin pro pneumatiky, přičemž jejich společný tržní podíl na tomto území v roce 2017 činil z hlediska hodnoty prodejů cca [25-35] % (společnost KORDÁRNA dosáhla tržního podílu cca [5-15] %, Skupina Indorama cca [5-15]% tržního podílu) a z hlediska objemu cca [5-15] % (společnost KORDÁRNA cca [5-15] %, Skupina Indorama cca [5-15] %). Další oblastí, ve které se činnost spojujících se soutěžitelů překrývá na území EHP je oblast výroby a distribuce viskózových kordových tkanin pro pneumatiky. V této oblasti dosáhla Skupina Indorama v roce 2017 na území EHP tržního podílu cca [25-35] %, společnost KORDÁRNA pak dosáhla tržního podílu cca [0-5] %. Celkový tržní podíl dosažený spojujícími se soutěžiteli tedy činil cca [35-45] %.[13] Skupina Indorama dosáhla v roce 2017 na území EHP relativně vyššího tržního podílu také v oblasti výroby a prodeje PET granulí a PET pryskyřice, a to cca [25-35] %. Na tuto oblast vertikálně navazuje oblast výroby a prodeje PET vláken pro pneumatiky a MRG, v níž působí nabývaná společnost. [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ]. Ve všech ostatních oblastech, kde se činnost spojujících se soutěžitelů překrývá nebo na sebe vertikálně navazuje, byl jejich tržní podíl menší než [5-15] %.[14]
23. K tomu Úřad uvádí, že nárůst tržního podílu v oblasti výroby a distribuce viskózových kordových tkanin pro pneumatiky, ke kterému dojde v důsledku uskutečnění posuzovaného spojení je poměrně malý, a odběrateli v této oblasti jsou významní nadnárodní výrobci pneumatik, kteří disponují velkou kupní silou.[15] Navíc v oblastech, kde působí spojující se soutěžitelé, jsou aktivní také další konkurenční společnosti, jako například společnost Hyosung (PET kordová vlákna a tkaniny pro pneumatiky), KordSA (PET a nylonová kordová vlákna a tkaniny pro pneumatiky), Hailide (PET kordová vlákna a tkaniny pro pneumatiky a MRG vlákna a tkaniny), Unifull (PET kordová vlákna a tkaniny pro pneumatiky), Miliken (PET kordová vlákna a tkaniny pro pneumatiky), SHENMA a DIKAI (obě vyrábějí nylonová kordová vlákna pro pneumatiky). [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ].[16]
24. Předmětná transakce tak nevzbuzuje obavy z podstatného narušení hospodářské soutěže ve výše uvedených oblastech na území EHP.
25. Na území České republiky dosáhla v roce 2017 Skupina Indorama v oblasti výroby a prodeje vláken pro MRG vyrobených z PET tržního podílu menšího než [0-5] %. Společnost KORDÁRNA dosáhla v roce 2017 v oblasti výroby a prodeje tkanin pro MRG vyrobených z PET na území České republiky tržního podílu menšího než [5-15] %.
26. Společnost KORDÁRNA je na území České republiky činná dále v oblasti výroby a prodeje kordových tkanin pro pneumatiky vyrobených z PET, nylonu a viskózy a tkanin pro MRG vyrobených z nylonu. Tržní podíl společnosti KORDÁRNA v jednotlivých výše uvedených oblastech však nepřekračuje [15-25] % a Skupina Indorama na území České republiky v těchto oblastech nepůsobí.
27. Posuzované spojení soutěžitelů nevzbuzuje vážné obavy z podstatného narušení hospodářské soutěže v uvedených oblastech ani na území České republiky.
IV. Závěr
28. Po zhodnocení všech skutečností dospěl Úřad k závěru, že předmětné spojení soutěžitelů nebude mít za následek podstatné narušení hospodářské soutěže, a proto rozhodl o povolení posuzovaného spojení soutěžitelů v souladu s § 16 odst. 2 zákona tak, jak je uvedeno ve výroku, a ve stanovené lhůtě toto rozhodnutí vydává.
Poučení
Proti tomuto rozhodnutí může účastník řízení v souladu s § 152 odst. 1 a 5, ve spojení s § 83 odst. 1 a § 85 odst. 1 zákona č. 500/2004 Sb., správní řád, ve znění pozdějších předpisů, podat do 15 dnů od jeho oznámení rozklad, o kterém rozhoduje předseda Úřadu pro ochranu hospodářské soutěže. Rozklad se podává u Úřadu pro ochranu hospodářské soutěže. Včas podaný a přípustný rozklad má odkladný účinek.
JUDr. Hynek Brom
I. místopředseda Úřadu
Obdrží
Mgr. Ivana Halamová Dobíšková, LL.M., advokát
Allen & Overy (Czech republic) LLP, organizační složka
V Celnici 1031/4
110 00 Praha 1
IDDS: bxnhk53
Vypraveno dne
viz otisk razítka na poštovní obálce nebo časový údaj na obálce datové zprávy
Právní moc: 31. 8. 2018.
[1] PTA je organická kyselina ve formě bílého prášku, která se používá zejména jako prekurzor nebo surovina při výrobě polyesterových produktů, jako jsou PTA pryskyřice a polyesterová střižová vlákna či polyesterová nekonečná vlákna (viz list spisu č. 128).
[2] MEG je organická sloučenina. Ve své čisté formě je to bezbarvá, sirupovitá tekutina bez zápachu. Ethylenglykol se používá především jako nemrznoucí směs do automobilových topení a jako surovina při výrobě PET a jiných polyesterových produktů (viz list spisu č. 128).
[3] PEO se používá při výrobě čisticích prostředků, zahušťovadel, rozpouštědel, plastů a různých organických chemikálií (viz list spisu č. 128).
[4] PIA je organická bezbarvá pevná sloučenina. Hlavním průmyslovým použitím je výroba polyethylentereftalátové pryskyřice (viz list spisu č. 128).
[5] DEG a TEG se používají zejména pro dehydrataci zemního plynu (viz list spisu č. 128).
[6] Společnost KORDÁRNA vlastní také provoz na kontinuální kondenzaci PET granulí. [ … OBCHODNÍ TAJEMSTVÍ … ].
[7] Viz list spisu č. 132.
[8] Viz list spisu č. 304.
[9] Viz rozhodnutí Evropské komise M.7918 INDORAMA NETHERLANDS/GUADARRANQUE POLYESTER.
[10] Viz rozhodnutí Evropské komise M.1337 KOCH INDUSTRIES/SABA/HOECHST.
[11] Viz rozhodnutí Evropské komise M.214 Du Pont/ICI.
[12] Úřad v minulosti posuzoval nabytí společnosti KORDÁRNA v rámci správního řízení sp. zn. ÚOHS-S123/2010/KS CEFEUS CAPITAL/KORDÁRNA Plus. Jelikož se však jednalo o spojení konglomerátní, nebylo třeba detailně zkoumat vymezení relevantních trhů.
[13] Tyto tržní podíly platí pro finanční i objemové vyjádření.
[14] Jedná se především o oblast výroby a prodeje PET kordových tkanin pro pneumatiky a tkanin pro MRG vyrobených z PET, nylonu a aramidu.
[15] Tito výrobci pneumatik (jako například Bridgestone, Continental, Goodyear, Michelin, Pirelli) mají celosvětové možnosti nákupu a někteří z nich mají v EHP své vlastní interní provozy na výrobu kordových tkanin pro pneumatiky. Jedná se například o Continental, Michelin a Bridgestone (viz list spisu č. 145).
[16] Viz list spisu č. 146.
|
